Märkte & Kurse

    JOST schließt Exklusivitätsvereinbarung zur Übernahme von Hyva ab

^
EQS-News: JOST Werke SE / Schlagwort(e): Fusionen & Übernahmen/Vereinbarung
JOST schließt Exklusivitätsvereinbarung zur Übernahme von Hyva ab

16.09.2024 / 14:47 CET/CEST
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.

---------------------------------------------------------------------------

JOST schließt Exklusivitätsvereinbarung zur Übernahme von Hyva ab

  * JOST unterzeichnet Exklusivitätsvereinbarung zur Übernahme von Hyva:
    JOST beabsichtigt sein Produktportfolio signifikant zu erweitern und
    seine Markenfamilie durch den weltweiten Marktführer im Bereich
    Hydraulikzylinder zu ergänzen.

  * Erwarteter zusätzlicher Umsatzbeitrag von jährlich rund 624 Mio. EUR:
    Hyva stärkt das Geschäft von JOST mit Transport- und Infrastrukturkunden
    und bietet neue Wachstumschancen für den Konzern durch ein größeres
    Produktangebot für On-and Off-Highway-Anwendungen

  * Die Unterzeichnung der endgültigen Vereinbarung wird im 4. Quartal 2024
    erwartet: JOST wird die Transaktion durch eine Kombination aus
    Barmitteln und Fremdkapital finanzieren. Eine Erhöhung des Eigenkapitals
    ist weder geplant noch notwendig.

  * Wertsteigernde Transaktion: JOST hat ein Synergiepotenzial von mehr als
    20 Mio. EUR p.a. identifiziert und erwartet, dass die Akquisition
    wertsteigernd sein wird.

Neu-Isenburg, September 16, 2024. Die JOST Werke SE ("JOST"), einer der
weltweit führenden Hersteller und Lieferanten von sicherheitsrelevanten
Systemen für die Nutzfahrzeugindustrie, hat heute eine
Exklusivitätsvereinbarung mit Unitas Capital Pte. Ltd. und NWS Holdings
Limited abgeschlossen, mit dem Ziel eine Transaktion über den Kauf aller
Anteile an Hyva III B.V., einschließlich ihrer direkten und indirekten
Tochtergesellschaften weltweit ("Hyva"), abzuschließen. JOST ist
zuversichtlich, dass die endgültige Vereinbarung im 4. Quartal 2024
unterzeichnet wird.

Hyva wurde 1979 gegründet und hat seinen Hauptsitz in den Niederlanden. Das
Unternehmen ist ein führender Anbieter von Hydrauliklösungen für die
Nutzfahrzeugindustrie. Mit einem weltweiten Marktanteil von mehr als 40 %
ist Hyva der globale Marktführer für Frontkippzylinder. Mit einem breitem
Produktportfolio beliefert Hyva eine Vielzahl von Märkten, darunter die
Transport-, Landwirtschafts-, Bau-, Bergbau- und Umweltindustrie. Hyva
verfügt über 14 Produktionsstandorte in Ländern wie China, Indien, Brasilien
sowie in Europa.

JOST ist überzeugt, dass durch diese Übernahme ein noch größeres Potential
für profitables Wachstum entstehen wird. Auf Basis der weltweit starken
Marke Hyva kann JOST seine bewährte Push-and-Pull-Vertriebsstrategie
erfolgreich weiter ausbauen. Das vielfältige Produktportfolio und das große
Kundennetzwerk von Hyva, bestehend aus globalen OEMs, Aufbauherstellern,
Händlern und Anwendern ergänzen das Angebot von JOST in mehrfacher Hinsicht.
Somit kann JOST seine globale Positionierung als starker Zulieferer für die
Nutzfahrzeugindustrie noch weiter festigen.

Joachim Dürr, Vorstandsvorsitzender der JOST Werke SE, sagte: "Wir freuen
uns sehr, dass wir eine Exklusivitätsvereinbarung für die zukünftige
Übernahme von Hyva abschließen konnten. Hyva ist eine angesehene Marke mit
einer klar führenden Marktposition. Das erfahrene Managementteam und die
äußerst engagierten Mitarbeitenden sind gut vernetzte Branchenexperten, die
die Märkte und Kundenbedürfnisse sehr gut verstehen. Diese Fähigkeiten
unterstützen JOST dabei, seine Position als weltweit führende Lieferant für
On- und Off-Highway-Systeme in der Nutzfahrzeugindustrie weiter auszubauen.
Die beabsichtigte Übernahme von Hyva wird das Angebot von JOST für Kunden in
der Transport-, Landwirtschaft- und Infrastrukturindustrie signifikant
erweitern. Darüber hinaus wird die Expertise von Hyva in
Hydrauliktechnologie die Weiterentwicklung der aktuellen Produkte von JOST
unterstützen. Zusammen werden wir zudem über ein deutlich größeres
regionales Vertriebs- und Produktionsnetzwerk verfügen und uns zu einem noch
stärkeren Branchenchampion entwickeln, der Kunden weltweit noch besser
bedienen kann."

Alex Tan, CEO von Hyva, sagte: "Wir betrachten die geplante Übernahme durch
JOST als einen bedeutenden Schritt für Hyva. JOST ist ein angesehener
Geschäftspartner in der Nutzfahrzeugindustrie und wir teilen die
Leidenschaft für die Entwicklung innovativer und effizienter Transport-,
Umwelt- und Agrarlösungen. Diese Partnerschaft bietet uns die Möglichkeit,
unsere globale Marktposition zu stärken, unser Produktangebot zu erweitern
und eine deutlich größere Bandbreite an Erstausrüstern, Aufbauherstellern,
Händlern und Kunden zu erreichen. Durch die Bündelung unserer Kräfte können
wir neue digitale Technologien schneller und effektiver einführen und mit
gemeinsamen FuE-Projekten intelligente Transportlösungen an den Markt
bringen. Mein Team und ich sind bereit, diesen Übergang zu meistern, und
freuen uns darauf, unser Geschäft auszubauen und unsere Kunden gemeinsam mit
JOST noch besser zu bedienen."

Finanzierung

In den am 30. Juni 2024 endenden letzten zwölf Monaten hat Hyva einen Umsatz
von rund 624 Mio. EUR erwirtschaftet und eine Bruttomarge von 23,4%
generiert. Das bereinigte EBIT belief sich in diesem Zeitraum auf 41 Mio.
EUR. JOST strebt ein Synergiepotenzial von mehr als 20 Mio. EUR pro Jahr an
und erwartet, dass die Übernahme wertsteigernd wird. Durch die Integration
der zwei Unternehmen und die Realisierung der identifizierten Synergien
erwartet JOST, dass die Profitabilität von Hyva zwei Jahre nach Abschluss
der Transaktion innerhalb des strategischen Margenkorridors von JOST liegen
wird (10% bis 12% bereinigte EBIT-Marge).

Die Transaktion soll durch eine Kombination aus Barmitteln und Fremdkapital
finanziert werden. Für die Finanzierung der Transaktion ist weder eine
Eigenkapitalerhöhung geplant noch ist sie notwendig.

Auf der Grundlage von Pro-Forma-LTM-Zahlen zum 30. Juni 2024 wird erwartet,
dass der kombinierte Pro-Forma-Leverage des Konzerns (Nettoverschuldung im
Verhältnis zum bereinigten LTM-EBITDA ohne IFRS 16) nach der Transaktion
unter 2,5x des bereinigten EBITDA liegen wird.

Telefonkonferenz

JOST wird morgen, am 17. September 2024, um 11:00 Uhr MESZ eine
Telefonkonferenz für Analysten und Investoren anbieten.

Kontakt:

JOST Werke SE
Romy Acosta
Leiterin Investor Relations
T: +49 6102 295-379
romy.acosta@jost-world.com

Über JOST:

JOST ist ein weltweit führender Hersteller und Lieferant von
sicherheitsrelevanten Systemen für die Nutzfahrzeugindustrie mit den
Kernmarken JOST, ROCKINGER, TRIDEC und Quicke. Die international
marktführende Position von JOST wird durch die starken Marken, die
langfristigen, durch das globale Vertriebsnetz bedienten Kundenbeziehungen
und durch das effiziente, wenig anlagenintensive Geschäftsmodell
untermauert. Mit Vertriebs- und Fertigungsstätten in über 25 Ländern auf
sechs Kontinenten bedient JOST weltweit Hersteller, Händler und Endkunden
der Transport-, Landwirtschaft- und Bauindustrie. JOST beschäftigt weltweit
derzeit über 4.500 Mitarbeitende und notiert an der Frankfurter Börse.
Weitere Informationen über JOST finden Sie hier: www.jost-world.com

Über Hyva:

Hyva ist ein weltweit führender Anbieter von innovativen und hocheffizienten
Transportlösungen für die Nutzfahrzeug- und Entsorgungsbranche. Das
Unternehmen entwickelt, produziert, vermarktet und vertreibt Lösungen für
hydraulische Be- und Entladesysteme von Lkw und Aufliegern.Hyva-Produkte
sind weltweit sehr geschätzt und werden branchenübergreifend in den
Bereichen Transport, Bau, Bergbau, Materialumschlag und in der Entsorgung
eingesetzt.

Hyva baut den robustesten hydraulischen Front-Teleskopzylinder der Welt,
doppeltwirkende Zylinder, mobile und statische Verdichter und
Müllsammelfahrzeuge.Das Produktportfolio von Hyva umfasst:
Hydraulikkomponenten (Hydraulikzylinder und Hydraulikanlagen für LKW),
Containerwechselsysteme (Abroll- und Absetzkipper), Krane (stationäre Krane
bzw. Ladekrane für Fahrzeuge) und Abfallbehandlungsgeräte sowie ergänzende
Transportlösungen, wie Schubbodensysteme (horizontale Be- und
Entladesysteme) und Abdeckungssysteme.

Das 1979 gegründete Unternehmen hat seinen Hauptsitz im niederländischen
Alphen aan den Rijn und hat Niederlassungen mit insgesamt mehr als 3.000
Mitarbeitern in weltweit über 110 Ländern.Die Hyva Group umfasst weltweit
mehr als 30 Tochterunternehmen und verfügt über eine herausragendes
Vertriebs- und Service-Netz sowie über 14 Produktionsstandorte in Brasilien,
China, Deutschland, Indien und Italien, mit mehr als 20.000 Kunden. Weitere
Informationen finden Sie unter www.hyva.com


---------------------------------------------------------------------------

16.09.2024 CET/CEST Veröffentlichung einer Corporate News/Finanznachricht,
übermittelt durch EQS News - ein Service der EQS Group AG.
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.

Die EQS Distributionsservices umfassen gesetzliche Meldepflichten, Corporate
News/Finanznachrichten und Pressemitteilungen.
Medienarchiv unter https://eqs-news.com

---------------------------------------------------------------------------

   Sprache:        Deutsch
   Unternehmen:    JOST Werke SE
                   Siemensstraße 2
                   63263 Neu-Isenburg
                   Deutschland
   Telefon:        +49 6102 2950
   Fax:            +49 (0)6102 295-298
   E-Mail:         ir@jost-world.com
   Internet:       www.jost-world.com
   ISIN:           DE000JST4000
   WKN:            JST400
   Indizes:        SDAX
   Börsen:         Regulierter Markt in Frankfurt (Prime Standard);
                   Freiverkehr in Berlin, Düsseldorf, München, Stuttgart,
                   Tradegate Exchange
   EQS News ID:    1988947



   Ende der Mitteilung    EQS News-Service
---------------------------------------------------------------------------

1988947 16.09.2024 CET/CEST

°